IPO時間線
券商截止申購
2026-05-08
上午截止
港交所截止招股
2026-05-08
中午12:00截止
券商公佈中簽 (T-2)
2026-05-11
下午起部分券商陸續公佈
暗盤交易 (T-1)
2026-05-12
下午
港交所公佈配發 (T-1)
2026-05-12
夜晚
過戶處公佈配發 (T-1)
2026-05-12
夜晚
上市日 (T)
2026-05-13
首日掛牌交易
公司概覽
| 股票名稱 | 劑泰科技 |
|---|---|
| 股票代碼 | 07666 |
| 公司全稱 | 劑泰科技 |
| 行業 | 生物医药 |
| 主營業務 | 我们是人工智能纳米材料创新的领军者，致力于有效载荷在各种生命体中的递送与应用，以AI纳米创新开启健康未来。 |
| 上市日期 | 2026-05-13 |
| 發售章程規則 | 新規 (2025年8月後) |
| 上市規則章節 | 18C特专科技 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 中國北京市大興區中關村科技園大興生物醫藥產業基地天河西路21號13號樓2層201室 |
| 公司地址 (香港) | 香港銅鑼灣希慎道33號利苑一期19樓1920室 |
| 註冊地 | 待提取 |
| 上市方式 | 待提取 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | www.metistechbio.com |
| 股份過戶登記處 | 香港中央證券登記有限公司 (Computershare Hong Kong Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
發售信息
| 發售機制 | 18C特专科技 |
|---|---|
| 發售價 | HK$ 10.50 / 股 |
| 招股價區間 | 僅確定發售價，無區間 |
| 每手股數 | 500 股 |
| 入場費 | HK$ 5,250 |
| 面值 | RMB 0.1 / 股 |
| 招股期間 | 2026-05-05 至 2026-05-08 |
| 全球發售股數 | 201,229,000 股 |
| 香港公開發售股數 (初始) | 10,061,450 股 (5.0%) |
| 公開發售手數 (初始) | 20,122手 (10,061手, 10,061手) |
| 國際配售股數 (初始) | 191,167,550 股 (95.0%) |
| 發行比例 | ~17.46% |
| 發行後總股本 | 1,152,513,850 股 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 否 |
| 稳定价格操作人 (绿鞋) | — |
| 基石佔比 | 53.0% |
| 回撥檔位 | 回拨B档 |
| 保留重新分配權力 | 否 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 2,112,904,500 |
申購檔位
最小申購單位：1 手。申購金額 ≤ HK$ 5,000,000 為甲組，> HK$ 5,000,000 為乙組。
甲組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 500 | HK$ 5,250 |
| 2 手 | 1,000 | HK$ 10,500 |
| 3 手 | 1,500 | HK$ 15,750 |
| 4 手 | 2,000 | HK$ 21,000 |
| 5 手 | 2,500 | HK$ 26,250 |
| 6 手 | 3,000 | HK$ 31,500 |
| 7 手 | 3,500 | HK$ 36,750 |
| 8 手 | 4,000 | HK$ 42,000 |
| 9 手 | 4,500 | HK$ 47,250 |
| 10 手 | 5,000 | HK$ 52,500 |
| 12 手 | 6,000 | HK$ 63,000 |
| 14 手 | 7,000 | HK$ 73,500 |
| 16 手 | 8,000 | HK$ 84,000 |
| 18 手 | 9,000 | HK$ 94,500 |
| 20 手 | 10,000 | HK$ 105,000 |
| 30 手 | 15,000 | HK$ 157,500 |
| 40 手 | 20,000 | HK$ 210,000 |
| 50 手 | 25,000 | HK$ 262,500 |
| 60 手 | 30,000 | HK$ 315,000 |
| 70 手 | 35,000 | HK$ 367,500 |
| 80 手 | 40,000 | HK$ 420,000 |
| 90 手 | 45,000 | HK$ 472,500 |
| 100 手 | 50,000 | HK$ 525,000 |
| 120 手 | 60,000 | HK$ 630,000 |
| 140 手 | 70,000 | HK$ 735,000 |
| 160 手 | 80,000 | HK$ 840,000 |
| 180 手 | 90,000 | HK$ 945,000 |
| 200 手 | 100,000 | HK$ 1,050,000 |
| 400 手 | 200,000 | HK$ 2,100,000 |
| 600 手 | 300,000 | HK$ 3,150,000 |
| 800 手 | 400,000 | HK$ 4,200,000 |
乙組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 1,000 手 | 500,000 | HK$ 5,250,000 |
| 2,000 手 | 1,000,000 | HK$ 10,500,000 |
| 3,000 手 | 1,500,000 | HK$ 15,750,000 |
| 4,000 手 | 2,000,000 | HK$ 21,000,000 |
| 5,000 手 | 2,500,000 | HK$ 26,250,000 |
| 6,000 手 | 3,000,000 | HK$ 31,500,000 |
| 7,000 手 | 3,500,000 | HK$ 36,750,000 |
| 8,000 手 | 4,000,000 | HK$ 42,000,000 |
| 10,061 手 | 5,030,500 | HK$ 52,820,250 |
估值與財務
| 發行後市值 (按發售價) | HK$ 12,101,395,425 |
|---|---|
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 待提取 |
| 市盈率 | 不适用（公司处于亏损状态） |
| 盈利情況 | 亏损人民币391.8百万元 |
| 期末現金結餘 | 人民币561,500,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 136,000,000 |
| 上市成本佔募資比例 | ~6.4% |
| 首次公開發售前投資總額 | 待提取 |
首日表現
| 首日收盤價 | HK$ 23.8 |
|---|---|
| 首日開盤價 | HK$ 28.68 |
| 首日漲跌幅 | 126.67% |
| 首日成交量 | 84545200.0 |
| 首日成交額 | 2403900000.0 |
募集資金用途
| 款項用途 | 1、約988.5百萬港元（約50.0%）將用于支撐公司的人工智能基礎設施及人工智能驅動納米材料平臺的核心技術研究、開發及推進； 2、約395.4百萬港元（約20.0%）將用于公司人工智能開發產品管線中正在進行及計劃開展的臨床試驗； 3、約197.7百萬港元（約10.0%）將用于開發公司的動物健康及抗衰解決方案，并將人工智能賦能的解決方案拓展至該等高增長領域； 4、約197.7百萬港元（約10.0%）將分配用于支持公司在全球構建人工智能驅動納米材料生態系統的增長戰略； 5、約197.7百萬港元（約10.0%）將用作營運資金及其他一般企業用途。 |
|---|
承銷團
聯席保薦人 (3)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志證券亞洲有限公司 CE AAJ984
中信證券（香港）有限公司 CE AAK249
保薦人兼整體協調人 (3)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
整體協調人 (4)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
招銀國際融資有限公司 CE AVM940
聯席全球協調人 (4)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
招銀國際融資有限公司 CE AVM940
聯席賬簿管理人 (5)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
招銀國際融資有限公司 CE AVM940
富途證券國際（香港）有限公司 CE AZT137
聯席牽頭經辦人 (5)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
招銀國際融資有限公司 CE AVM940
富途證券國際（香港）有限公司 CE AZT137
資本市場中介人 (5)
富瑞金融集團香港有限公司 CE ATS546
德意志銀行香港分行
中信里昂證券有限公司 CE AAB893
招銀國際融資有限公司 CE AVM940
富途證券國際（香港）有限公司 CE AZT137
服務提供商
| 角色 | 機構 |
|---|---|
| 本公司法律顧問 |
達維律師事務所 漢坤律師事務所 |
| 保薦人/包銷商法律顧問 |
美邁斯律師事務所 通商律師事務所 |
| 核數師兼申報會計師 | 羅兵咸永道會計師事務所 |
| 行業顧問 | 弗若斯特沙利文有限公司 |
| 合規顧問 | 浤博資本有限公司 CE BPB716 |
| 收款銀行 | 招商永隆银行有限公司 |
| H股證券登記處 | 香港中央證券登記有限公司 |
基石投資者
| # | 投資者名稱 | 投資金額 | 認購股份 | 佔發售股份% | 佔總股本% | 鎖定期 | 預計解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 贝莱德 | 50,000,000 USD | 37,304,500 | 18.54% | 16.12% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 2 | UBS AM Singapore | 15,000,000 USD | 11,191,000 | 5.56% | 4.84% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 3 | 国风投创新投资基金股份有限公司 | 10,000,000 USD | 7,460,500 | 3.71% | 3.22% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 4 | 未来资产 | 8,000,000 USD | 5,968,500 | 2.97% | 2.58% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 5 | HHLRA | 8,000,000 USD | 5,968,500 | 2.97% | 2.58% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 6 | Deerfield | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 7 | RTW基金 | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 8 | Huadeng Technology | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 9 | Isometry Global | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 10 | 广发基金 | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 11 | 工银瑞信实体 | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 12 | 华夏基金（香港） | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 13 | 富国基金 | 5,000,000 USD | 3,730,000 | 1.85% | 1.61% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 14 | Lake Bleu | 4,000,000 USD | 2,984,000 | 1.48% | 1.29% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 15 | Sage Partners | 4,000,000 USD | 2,984,000 | 1.48% | 1.29% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 16 | 工银理财 | 2,000,000 USD | 1,492,000 | 0.74% | 0.64% | 6 個月 | 2026-11-13 |
| 17 | ORIX Asia AM | 2,000,000 USD | 1,492,000 | 0.74% | 0.64% | 6 個月 | 2026-11-13 |
董事及管理層
| 董事會主席 | 赖才达 |
|---|---|
| 公司秘書 | 付翀 |
執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 赖才达 | — | 執行董事 |
| 2 | Hongming Chen | — | 執行董事 |
| 3 | 王文首 | — | 執行董事 |
非執行董事 (2)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 黄瀚涛 | — | 非執行董事 |
| 2 | 公元 | — | 非執行董事 |
獨立非執行董事 (2)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 林怡仲 | — | 獨立非執行董事 |
| 2 | 李晋 | — | 獨立非執行董事 |
主要股東
| 主要股東及持股 | 紧随全球发售完成后，单一最大股东集团（包括一致行动人士赖博士、Chen博士、王博士及Scientia HK，以及雇员激励平台南京承泰裕鑫、Delos Holding、杭州盛泰及Dechi Holding）将直接或间接合共持有本公司总股本约25.32%。 |
|---|
AI
AI Analysis
Market Sentiment
剂泰科技超购达6910.96倍，市场情绪极度亢奋，认购热度为近年罕见。最终一手中签率仅17.15%，且触发回拨B档，公开配售比例大幅提升，反映散户需求远超预期。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Tier Analysis
甲尾（申购800手）期望中签仅0.13手，而乙头（申购1000手）期望中签达0.36手，乙头中签率约为甲尾的2.2倍，呈现罕见倒挂，甲尾资金效率严重偏低。此种异常多因甲组超买拥挤，大额申购者转向乙组反而更易获配。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Demographics
内地投资者占比达58.9%，近六成的参与度凸显跨市场热捧，内地资金成为申购主力。男性占比59.5%，略高于女性，未呈现显著性别偏离。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Offering Structure
Subscription Tiers
IPO Timeline
