// 公司概覽 //
| 股票名稱 | 百利天恒 |
|---|---|
| 股票代碼 | 02615 |
| 公司全稱 | 百利天恒 |
| 行業 | 生物医药 |
| 主營業務 | 我們是一家具備早期研發、臨床開發、生產及商業化能力的綜合醫療企業集團。於往績記錄期，我們經營兩項主要業務：創新生物藥業務以及仿製藥及中成藥業務。 |
| 上市日期 | 2025-11-07 |
| 發售章程規則 | 新規 (2025年8月後) |
| 上市規則章節 | 暫無數據 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 四川省 成都市 溫江區 海峽兩岸科技產業開發園 百利路161號 1幢1號 |
| 公司地址 (香港) | 香港 灣仔 皇后大道東183號 合和中心46樓 |
| 註冊地 | 暫無數據 |
| 上市方式 | 暫無數據 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | baili-pharm.com |
| 股份過戶登記處 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 是 (A股) |
// 發售資訊 //
| 發售機制 | 机制B |
|---|---|
| 回撥檔位 | 机制B不设回拨 |
| 招股期間 | 2025-11-07 至 2025-11-12 |
| 發售價 | HK$ 389.00 / 股 |
| 招股價區間 | 僅確定發售價，無區間 |
| 每手股數 | — 股 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 全球發售股數 | 8,634,300 |
| 香港公開發售股數 | — (0.0%) |
| 國際配售股數 | — (0.0%) |
| 發行比例 | 暫無數據 |
| 發行後總股本 | 421,508,117 股 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 3,358,742,700 |
| 公開發售募資額 | HK$ — (0.0%) |
| 超額認購倍數 | —x |
| 有效申請數目 | — |
| 受理申請數目 | — |
| 重新分配 | 否 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 否 |
// 估值與財務 //
| 發行後市值 (按發售價) | HK$ 163,966,657,513 |
|---|---|
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 暫無數據 |
| 市盈率 | 不適用（公司處於虧損狀態） |
| 盈利情況 | 2024年盈利約人民幣3,707.5百萬元 |
| 期末現金結餘 | 人民币2,756,500,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 162,100,000 |
| 上市成本佔募資比例 | 暫無數據 |
| 首次公開發售前投資總額 | 暫無數據 |
// 首日表現
| 首日收盤價 | Loading... |
|---|---|
| 首日開盤價 | HK$ -- |
// K線圖 //
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// 募集資金用途
| 款項用途 | 1、約60.0%或1,810.5百萬港元將用于撥付于中國內地以外地區的生物候選藥物的研發活動； 2、約30.0%或905.2百萬港元將用于建立全球供應鏈，主要為在中國內地以外地區的生物候選藥物的新生產設施的建設或潛在收購機會提供資金； 3、約10.0%或301.7百萬港元將用于撥付在中國內地以外業務的營運資金及其他一般公司用途。 |
|---|
// 承銷團 //
联席保荐人 (3)
高盛（亚洲）有限责任公司
J.P. Morgan Securities (Far East) Limited
中信证券（香港）有限公司
保荐人兼整体协调人 (1)
高盛（亚洲）有限责任公司
整体协调人 (1)
高盛（亚洲）有限责任公司
联席全球协调人 (3)
高盛（亚洲）有限责任公司
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific) Limited
中信里昂证券有限公司
联席账簿管理人 (4)
高盛（亚洲）有限责任公司
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific) Limited
中信里昂证券有限公司
国证国际证券（香港）有限公司
联席牵头经办人 (4)
高盛（亚洲）有限责任公司
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific) Limited
中信里昂证券有限公司
国证国际证券（香港）有限公司
资本市场中介人 (4)
高盛（亚洲）有限责任公司
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific) Limited
中信里昂证券有限公司
国证国际证券（香港）有限公司
// 服務提供商 //
| 角色 | 機構 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
科律香港律师事务所 君合律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
凯易律师事务所 通商律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 德勤•关黄陈方会计师行 |
| 行业顾问 | 灼识行业咨询有限公司 |
| 收款银行 | 招商永隆银行有限公司 |
// 基石投資者 //
| # | 投資者名稱 | 投資金額 | 認購股份 | 佔發售股份% | 佔總股本% | 鎖定期 | 預計解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Athos Capital Limited | — | — | — | — | 6 個月 | 2026-05-07 |
// 董事及管理層 //
| 董事會主席 | 朱義 |
|---|---|
| 公司秘書 | 何詠雅 |
執行董事 (5)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 朱义 | — | 執行董事 |
| 2 | 张苏娅 | — | 執行董事 |
| 3 | 卓识 | — | 執行董事 |
| 4 | 朱海 | — | 執行董事 |
| 5 | 万维李 | — | 執行董事 |
非執行董事 (1)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 王国玮 | — | 非執行董事 |
獨立非執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 類別 |
|---|---|---|---|
| 1 | 李明远 | — | 獨立非執行董事 |
| 2 | 肖耿 | — | 獨立非執行董事 |
| 3 | 戴泽伟 | — | 獨立非執行董事 |
// 主要股東 //
| 主要股東及持股 | 朱博士持有A股298,159,400股，佔A股股權72.22%，佔股本總額72.22%（全球發售完成後佔70.74%）。OAP III (HK) Limited持有A股28,527,171股，佔A股股權6.91%，佔股本總額6.91%（全球發售完成後佔6.77%）。 |
|---|
// 配發基準 //
甲組 (小額申購)
| 申請股數 | 申請人數 | 獲配人數 | 期望手數 |
|---|---|---|---|
| 100 | — | — | — |
| 200 | — | — | — |
| 300 | — | — | — |
| 400 | — | — | — |
| 500 | — | — | — |
| 600 | — | — | — |
| 700 | — | — | — |
| 800 | — | — | — |
| 900 | — | — | — |
| 1,000 | — | — | — |
| 2,000 | — | — | — |
| 3,000 | — | — | — |
| 4,000 | — | — | — |
| 5,000 | — | — | — |
| 6,000 | — | — | — |
| 7,000 | — | — | — |
| 8,000 | — | — | — |
| 9,000 | — | — | — |
| 10,000 | — | — | — |
乙組 (大額申購)
| 申請股數 | 申請人數 | 獲配人數 | 期望手數 |
|---|---|---|---|
| 20,000 | — | — | — |
| 30,000 | — | — | — |
| 40,000 | — | — | — |
| 50,000 | — | — | — |
| 60,000 | — | — | — |
| 70,000 | — | — | — |
| 80,000 | — | — | — |
| 90,000 | — | — | — |
| 100,000 | — | — | — |
| 150,000 | — | — | — |
| 200,000 | — | — | — |
| 250,000 | — | — | — |
| 300,000 | — | — | — |
| 350,000 | — | — | — |
| 400,000 | — | — | — |
| 450,000 | — | — | — |
| 500,000 | — | — | — |
| 600,000 | — | — | — |
| 700,000 | — | — | — |
| 800,000 | — | — | — |
| 900,000 | — | — | — |
| 1,000,000 | — | — | — |
配發基準
