// 公司概览 //
| 股票名称 | 國恩科技 |
|---|---|
| 股票代码 | 02768 |
| 公司全称 | 國恩科技 |
| 行业 | 化工新材料 |
| 主营业务 | 我們是一家專注於化工新材料及明膠、膠原蛋白上下游產品的中國供應商。我們服務於化工行業及大健康行業，主要從事工業及商業用途產品的研發、生產及銷售。 |
| 上市日期 | 2026-02-04 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 暂无数据 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 山東省青島市城陽區棘洪灘街道青大工業園2號路 |
| 公司地址 (香港) | 香港中環金融街8號國際金融中心二期58樓05室 |
| 注册地 | 暂无数据 |
| 上市方式 | 暂无数据 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | www.qdgon.com |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 是 (A股) |
// 发售信息 //
| 发售机制 | 机制B |
|---|---|
| 回拨档位 | 机制B不设回拨，公开发售占比维持10.0% |
| 招股期间 | 2026-01-27 至 2026-01-30 |
| 发售价 | HK$ 36.00 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 200 股 |
| 入场费 | HK$ 7,200 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 全球发售股数 | 30,000,000 |
| 香港公开发售股数 | 3,000,000 (10.0%) |
| 国际配售股数 | 27,000,000 (90.0%) |
| 发行比例 | ~9.96% |
| 发行后总股本 | 301,250,000 股 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 1,080,000,000 |
| 公开发售募资额 | HK$ 108,000,000 (10.0%) |
| 超额认购倍数 | 2,251.8x |
| 有效申请数目 | 171,047 |
| 受理申请数目 | — |
| 重新分配 | 否 |
| 集资总额 | HK$ 108,000,000 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 否 |
| 最终公开发售占比 | 10.0% |
// 估值与财务 //
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 11,457,000,000 |
|---|---|
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 暂无数据 |
| 市盈率 | 不適用（公司處於虧損狀態） |
| 盈利情况 | 盈利約人民幣720.6百萬元 |
| 期末现金结余 | 暂无数据 |
| 上市成本 | ~HK$ 82,300,000 |
| 上市成本占募资比例 | 暂无数据 |
| 首次公开发售前投资总额 | 暂无数据 |
// 首日表现
| 首日收盘价 | 加载中... |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 2.58 |
| 首日涨跌幅 | 4.03% |
| 首日成交量 | 35447000.0 |
| 首日成交额 | 89788100.0 |
// K线图 //
加载中...
// 募集资金用途
| 款项用途 | 1、約50.0%或528.5百萬港元（或人民幣475.0百萬元）將分配至擴大位于泰國的新生產基地的產能； 2、約35.0%或370.5百萬港元（或人民幣333.0百萬元）將分配至擴大位于中國的新生產基地產能； 3、約10.0%或105.7百萬港元（或人民幣95.0百萬元）將分配至在香港的投資，包括設立地區總部及生產基地升級； 4、約5.0%或53.0百萬港元（或人民幣47.6百萬元）所得款項凈額將用作運營資金及一般企業用途。 |
|---|
// 承销团 //
独家保荐人 (1)
招商证券（香港）有限公司(独家)
保荐人兼整体协调人 (1)
招商证券（香港）有限公司(独家)
整体协调人 (3)
招商证券（香港）有限公司
中信里昂证券有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
联席全球协调人 (3)
招商证券（香港）有限公司
中信里昂证券有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
联席账簿管理人 (6)
招商证券（香港）有限公司
中信里昂证券有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
招银国际融资有限公司
老虎证券（香港）环球有限公司
利弗莫尔证券有限公司
联席牵头经办人 (6)
招商证券（香港）有限公司
中信里昂证券有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
招银国际融资有限公司
老虎证券（香港）环球有限公司
利弗莫尔证券有限公司
// 服务提供商 //
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
竞天公诚律师事务所有限法律责任合伙 柯伍陈律师事务所 竞天公诚律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
周俊轩律师事务所 北京市通商律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 信永中和（香港）会计师事务所有限公司 |
| 行业顾问 | 弗若斯特沙利文（北京）咨询有限公司上海分公司 |
| 合规顾问 | 新百利融资有限公司 |
| 收款银行 | 招商永隆银行有限公司 |
// 基石投资者 //
配发结果公告
| # | 投资者名称 | 认购股份 | 占发售股份% | 占总股本% | 锁定期 | 预计解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 王愛國 | 126,000,000 | 41.83% | — | 2027-02-03 | 2027-02-03 |
| 2 | 世紀星豪 | 18,000,000 | 5.98% | — | 2027-02-03 | 2027-02-03 |
| 3 | First Seafront Fund Series SPC | 3,055,400 | 10.18% | 1.04% | — | — |
| 4 | FirstSeafrontFundSeriesSPC | 3,055,400 | 10.18% | 1.04% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 5 | Limited | 2,222,200 | 7.41% | 0.75% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 6 | LuminousHorizon | 1,111,000 | 3.70% | 0.38% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 7 | 利冠投資有限公司（「利冠」） | 1,072,000 | 3.57% | 0.36% | — | — |
| 8 | 利冠投資有限公司 | 1,072,000 | 3.57% | 0.36% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 9 | 丞安國際有限公司 | 498,000 | 1.66% | 0.17% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 10 | 新嘉財富證券有限公司 | 416,600 | 1.39% | 0.14% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 11 | 富國資產管理（香港）有限公司 | 277,600 | 0.93% | 0.09% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
| 12 | 申萬宏源證券有限公司 | 216,400 | 0.72% | 0.07% | 2026-08-03 | 2026-08-03 |
// 董事及管理层 //
| 董事会主席 | 王愛國 |
|---|---|
| 公司秘书 | 于雨 |
執行董事 (4)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 王爱国 | — | 執行董事 |
| 2 | 李宗好 | — | 執行董事 |
| 3 | 李慧颖 | — | 執行董事 |
| 4 | 韩博 | — | 執行董事 |
獨立非執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 王亚平 | — | 獨立非執行董事 |
| 2 | 孙建强 | — | 獨立非執行董事 |
| 3 | 项婷 | — | 獨立非執行董事 |
// 主要股东 //
| 主要股东及持股 | 王先生持有126,000,000股A股（約41.83%），徐女士持有9,000,000股A股（約2.98%），世紀星豪持有18,000,000股A股（約5.98%）。 |
|---|
// 配发基准 //
甲组 (小额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 200 | 60,113 | 1,202 | 0.02 |
| 400 | 10,905 | 284 | 0.03 |
| 600 | 8,297 | 222 | 0.03 |
| 800 | 3,340 | 94 | 0.03 |
| 2,000 | 8,923 | 269 | 0.03 |
| 3,000 | 3,605 | 121 | 0.03 |
| 4,000 | 2,973 | 108 | 0.04 |
| 5,000 | 2,469 | 96 | 0.04 |
| 6,000 | 1,821 | 77 | 0.04 |
| 7,000 | 1,437 | 65 | 0.05 |
| 8,000 | 1,356 | 65 | 0.05 |
| 9,000 | 1,024 | 52 | 0.05 |
| 10,000 | 4,871 | 255 | 0.05 |
| 20,000 | 2,967 | 224 | 0.08 |
| 25,000 | 2,159 | 191 | 0.09 |
| 30,000 | 1,604 | 163 | 0.11 |
| 35,000 | 1,184 | 136 | 0.12 |
| 40,000 | 1,384 | 175 | 0.12 |
| 45,000 | 1,098 | 154 | 0.13 |
| 50,000 | 2,024 | 304 | 0.15 |
| 60,000 | 1,554 | 272 | 0.18 |
| 70,000 | 1,317 | 263 | 0.21 |
| 80,000 | 1,237 | 279 | 0.24 |
| 90,000 | 973 | 244 | 0.27 |
乙组 (大额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 200,000 | 2,390 | 882 | 0.40 |
| 250,000 | 1,520 | 616 | 0.38 |
| 300,000 | 1,039 | 459 | 0.45 |
| 350,000 | 614 | 294 | 0.52 |
| 400,000 | 548 | 282 | 0.60 |
| 450,000 | 468 | 258 | 0.45 |
| 500,000 | 677 | 398 | 0.50 |
| 600,000 | 503 | 332 | 0.60 |
| 700,000 | 285 | 209 | 0.70 |
| 800,000 | 234 | 189 | 0.80 |
| 900,000 | 152 | 134 | 0.90 |
| 1,000,000 | 153 | 146 | 1.00 |
| 1,100,000 | 109 | 109 | 1.10 |
发行比例
配发基准
