// 公司概览 //
| 股票名称 | 曦智科技 |
|---|---|
| 股票代码 | 01879 |
| 公司全称 | 曦智科技 |
| 行业 | 半导体 |
| 主营业务 | 我們專注於光電混合算力領域，提供以光互連及光計算為核心的產品及解決方案，旨在提升計算性能，降低客戶的計算成本。 |
| 上市日期 | 2026-04-28 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 18C特专科技 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中國上海浦東新區中國（上海）自由貿易試驗區博霞路111、125及139號 |
| 公司地址 (香港) | 香港銅鑼灣希慎道33號利園一期19樓1910室 |
| 注册地 | 暂无数据 |
| 上市方式 | 暂无数据 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | www.xztech.ai |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2980 1333 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
// 发售信息 //
| 发售机制 | 18C特专科技 |
|---|---|
| 回拨档位 | 因超购5,784.7倍，回拨至20.0% |
| 招股期间 | 2026-04-20 至 2026-04-23 |
| 发售价 | HK$ 183.20 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 15 股 |
| 入场费 | HK$ 2,748 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 全球发售股数 | 13,795,215 |
| 香港公开发售股数 | 2,759,055 (20.0%) |
| 国际配售股数 | — (0.0%) |
| 发行比例 | ~15.0% |
| 发行后总股本 | 91,968,097 股 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 2,527,283,388 |
| 公开发售募资额 | HK$ 505,458,876 (20.0%) |
| 超额认购倍数 | 5,784.7x |
| 有效申请数目 | 378,085 |
| 受理申请数目 | 134,609 |
| 重新分配 | 否 |
| 集资总额 | HK$ 505,458,876 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 是 |
| 最终公开发售占比 | 20.0% |
// 估值与财务 //
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 16,848,555,370 |
|---|---|
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 暂无数据 |
| 市盈率 | 不適用（公司處於虧損狀態） |
| 盈利情况 | 虧損人民幣1,342.4百萬元 |
| 期末现金结余 | 人民币290,100,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 150,400,000 |
| 上市成本占募资比例 | ~1.7% |
| 首次公开发售前投资总额 | 暂无数据 |
// 首日表现
| 首日收盘价 | 加载中... |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 880.0 |
| 首日涨跌幅 | 383.62% |
| 首日成交量 | 9260310.0 |
| 首日成交额 | 7871810000.0 |
// K线图 //
加载中...
// 募集资金用途
| 款项用途 | 1、所得款項凈額約70%（1,586.8百萬港元）將于未來五年用于研發，包括持續發展公司的光互連業務及光計算業務； 2、所得款項凈額約20%（453.4百萬港元）將用于公司的商業化工作； 3、所得款項凈額約10%（226.7百萬港元）將撥付至營運資金及用于一般公司用途。 |
|---|
// 承销团 //
联席保荐人 (2)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际资本有限公司
整体协调人 (3)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际证券有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
联席全球协调人 (3)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际证券有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
联席账簿管理人 (5)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际证券有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
申万宏源证券（香港）有限公司
联席牵头经办人 (3)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际证券有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
资本市场中介人 (5)
中国国际金融香港证券有限公司
海通国际证券有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
申万宏源证券（香港）有限公司
// 服务提供商 //
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
达维律师事务所 中伦律师事务所 海问律师事务所 霍金路伟国际律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
方达律师事务所 方达律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 罗兵咸永道会计师事务所 |
| 行业顾问 | 弗若斯特沙利文（北京）咨询有限公司 |
| 合规顾问 | 浤博资本有限公司 |
| 收款银行 | 中国银行（香港）有限公司 |
// 基石投资者 //
配发结果公告
| # | 投资者名称 | 认购股份 | 占发售股份% | 占总股本% | 锁定期 | 预计解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 有光熠輝沈博士的緊密聯繫人及 | 8,583,458 | 9.33% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 2 | 有光熠輝實益權益 | 8,583,458 | 9.33% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 3 | 沈博士創始人、執行董事、高 | 5,918,128 | 6.43% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 4 | 沈博士實益權益 | 5,918,128 | 6.43% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 5 | 有光致遠我們其中的執行董事兼 | 4,780,789 | 5.20% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 6 | 有光致遠實益權益 | 4,780,789 | 5.20% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 7 | LightAIEIP單一最大股東 | 4,350,056 | 4.73% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 8 | LightAIEIP實益權益 | 4,350,056 | 4.73% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 9 | MachC單一最大股東 | 3,540,391 | 3.85% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 10 | MachC實益權益 | 3,540,391 | 3.85% | — | 2028-04-27 | 2028-04-27 |
| 11 | MPCVL.P.領航資深獨立投資者 | 3,532,177 | 3.84% | — | 2027-04-27 | 2027-04-27 |
| 12 | TencentMobilityLimited領航資深獨立投資者 | 3,272,298 | 3.56% | — | 2027-04-27 | 2027-04-27 |
| 13 | 上海中移數字轉型產業領航資深獨立投資者 | 2,995,570 | 3.26% | — | 2027-04-27 | 2027-04-27 |
| 14 | 杭州毅鴻股權投資合夥領航資深獨立投資者 | 2,410,263 | 2.62% | — | 2027-04-27 | 2027-04-27 |
| 15 | Alibaba Investment | 1,111,680 | 8.06% | 1.49% | — | — |
| 16 | 上海中移基金 | 624,240 | 4.53% | 0.83% | — | — |
| 17 | 3W Fund | 427,560 | 3.10% | 0.57% | — | — |
| 18 | MPCV-AL.P.領航資深獨立投資者 | 367,334 | 0.40% | — | 2027-04-27 | 2027-04-27 |
| 19 | 國風投創新私募基金管理 | 272,925 | 1.98% | 0.36% | — | — |
| 20 | 未來資產證券（香港） | 213,780 | 1.55% | 0.29% | — | — |
| 21 | GF Fund | 213,765 | 1.55% | 0.29% | — | — |
| 22 | 平安資產管理 | 106,890 | 0.77% | 0.14% | — | — |
| 23 | 道合承光私募証券投資基 | 42,750 | 0.31% | 0.06% | — | — |
| 24 | 孚騰國際（香港）有限公司 | 2,115 | 0.02% | 0.00% | — | — |
| 25 | HCEP Master Fund及HCEP | 1,275 | 0.01% | 0.00% | — | — |
| 26 | VVC Technology Fund Ltd. | 1,275 | 0.01% | 0.00% | — | — |
| 27 | 中科創星科技投資有限公 | 1,275 | 0.01% | 0.00% | — | — |
// 董事及管理层 //
| 董事会主席 | 沈亦晨 |
|---|---|
| 公司秘书 | 林一帆 |
執行董事 (4)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 沈亦晨 | — | 執行董事 |
| 2 | 孟怀宇 | — | 執行董事 |
| 3 | Wang Long | — | 執行董事 |
| 4 | 张弘 | — | 執行董事 |
非執行董事 (2)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 俞泽 | — | 非執行董事 |
| 2 | 章锟 | — | 非執行董事 |
獨立非執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | Huang Weiping | — | 獨立非執行董事 |
| 2 | 赵行 | — | 獨立非執行董事 |
| 3 | 徐黎黎 | — | 獨立非執行董事 |
// 主要股东 //
| 主要股东及持股 | 沈亦晨博士為單一最大股東，緊隨全球發售完成後將控制本公司合共29.55%的投票權。其他主要股東包括有光熠輝（9.33%）、有光致遠（5.20%）、LightAI EIP（4.73%）、MPC V L.P.（3.84%）等。 |
|---|
// 配发基准 //
甲组 (小额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 15 | 82,860 | 4,972 | 0.06 |
| 30 | 12,417 | 980 | 0.08 |
| 45 | 16,761 | 1,553 | 0.09 |
| 60 | 7,852 | 815 | 0.10 |
| 75 | 6,697 | 759 | 0.11 |
| 90 | 4,552 | 555 | 0.12 |
| 105 | 5,048 | 654 | 0.13 |
| 120 | 4,379 | 598 | 0.14 |
| 135 | 5,773 | 826 | 0.14 |
| 150 | 31,668 | 4,719 | 0.15 |
| 300 | 17,279 | 3,386 | 0.20 |
| 450 | 14,545 | 3,345 | 0.23 |
| 600 | 8,675 | 2,235 | 0.26 |
| 750 | 6,109 | 1,719 | 0.28 |
| 900 | 5,050 | 1,528 | 0.30 |
| 1,050 | 5,423 | 1,743 | 0.32 |
| 1,200 | 4,399 | 1,491 | 0.34 |
| 1,350 | 3,595 | 1,276 | 0.35 |
| 1,500 | 21,700 | 8,030 | 0.37 |
| 3,000 | 14,021 | 6,822 | 0.48 |
| 4,500 | 9,899 | 5,653 | 0.57 |
| 6,000 | 7,080 | 4,530 | 0.64 |
| 7,500 | 5,212 | 3,642 | 0.70 |
| 9,000 | 4,245 | 3,188 | 0.78 |
| 10,500 | 3,752 | 2,995 | 0.77 |
| 12,000 | 3,342 | 2,812 | 0.88 |
| 13,500 | 2,528 | 2,229 | 0.90 |
| 15,000 | 20,584 | 18,914 | 0.90 |
乙组 (大额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 30,000 | 17,593 | 10,556 | 1.60 |
| 45,000 | 6,630 | 5,854 | 1.80 |
| 60,000 | 4,064 | 4,064 | 2.00 |
| 75,000 | 2,732 | 852 | 2.50 |
| 90,000 | 2,039 | 1,130 | 2.40 |
| 105,000 | 1,493 | 1,090 | 2.80 |
| 120,000 | 1,211 | 1,066 | 3.20 |
| 135,000 | 804 | 746 | 2.70 |
| 150,000 | 3,367 | 3,367 | 3.00 |
| 300,000 | 692 | 692 | 4.00 |
| 344,880 | 2,015 | 836 | 4.60 |
配发基准
