// 公司概覽 //
| 股票名稱 | 京东工业 |
|---|---|
| 股票代碼 | 07618 |
| 公司全稱 | 京东工业 |
| 行業 | 工業供應鏈技術與服務 |
| 主營業務 | 我們是中國領先的工業供應鏈技術與服務提供商。通過踐行變革性的工業供應鏈數智化轉型，我們幫助客戶實現保供、降本、增效及合規。我們通過「太璞」這一「數」（數智）、「實」（商品）結合的全鏈路數智化工業供應鏈解決方案，提供廣泛的工業品供應和數智化供應鏈服務，以滿足客戶的多樣化需求。 |
| 上市日期 | 2025-12-11 |
| 發售章程規則 | 新規 (2025年8月後) |
| 上市規則章節 | 暫無數據 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 中華人民共和國北京市北京經濟技術開發區京東總部4號樓3層 |
| 公司地址 (香港) | 香港銅鑼灣希慎道33號利園一期19樓1901室 |
| 註冊地 | 暫無數據 |
| 上市方式 | 暫無數據 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | jingdongindustrials.com |
| 股份過戶登記處 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
// 發售資訊 //
| 發售機制 | 机制B |
|---|---|
| 回撥檔位 | 机制B不设回拨，公开发售占比维持10.0% |
| 招股期間 | 2025-12-03 至 2025-12-08 |
| 發售價 | HK$ 14.10 / 股 |
| 招股價區間 | 僅確定發售價，無區間 |
| 每手股數 | 200 股 |
| 入場費 | HK$ 2,820 |
| 面值 | RMB 5e-07 / 股 |
| 全球發售股數 | 211,208,800 |
| 香港公開發售股數 | 21,121,000 (10.0%) |
| 國際配售股數 | 190,087,800 (90.0%) |
| 發行比例 | ~7.86% |
| 發行後總股本 | 2,687,570,231 股 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 2,978,044,080 |
| 公開發售募資額 | HK$ 297,806,100 (10.0%) |
| 超額認購倍數 | 60.5x |
| 有效申請數目 | 72,234 |
| 受理申請數目 | 39,172 |
| 重新分配 | 否 |
| 集資總額 | HK$ 297,806,100 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 是 |
| 最終公開發售佔比 | 10.0% |
// 估值與財務 //
| 發行後市值 (按發售價) | HK$ 37,894,740,257 |
|---|---|
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 暫無數據 |
| 市盈率 | 不適用（公司處於盈利狀態，但未提供市盈率信息） |
| 盈利情況 | 盈利約人民幣7.6億元 |
| 期末現金結餘 | 人民币12,300,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 151,000,000 |
| 上市成本佔募資比例 | 暫無數據 |
| 首次公開發售前投資總額 | 暫無數據 |
// 首日表現
| 首日收盤價 | Loading... |
|---|---|
| 首日開盤價 | HK$ 13.0 |
| 首日漲跌幅 | 9.22% |
| 首日成交量 | 39585500.0 |
| 首日成交額 | 543449000.0 |
// K線圖 //
Loading...
// 募集資金用途
| 款項用途 | 1、約35%（或約9.9億港元）預計在未來48至60個月用于進一步增強我們的工業供應鏈能力； 2、約25%（或約7.07億港元）預計在未來48至60個月用于跨地域的業務擴張； 3、約30%（或約8.48億港元）預計將用于潛在戰略投資或收購； 4、約10%（或約2.83億港元）預計將用于一般公司用途及營運資金需要。 |
|---|
// 承銷團 //
联席保荐人 (4)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS Securities Hong Kong Limited
海通国际资本有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
整体协调人 (6)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS AG Hong Kong Branch
海通国际证券有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
华泰金融控股（香港）有限公司
中信证券（香港）有限公司
联席全球协调人 (13)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS AG Hong Kong Branch
海通国际证券有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
华泰金融控股（香港）有限公司
农银国际融资有限公司
中银国际亚洲有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
工银国际证券有限公司
东方证券（香港）有限公司
联席账簿管理人 (13)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS AG Hong Kong Branch
海通国际证券有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
华泰金融控股（香港）有限公司
农银国际融资有限公司
中银国际亚洲有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
工银国际证券有限公司
东方证券（香港）有限公司
联席牵头经办人 (13)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS AG Hong Kong Branch
海通国际证券有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
华泰金融控股（香港）有限公司
农银国际证券有限公司
中银国际亚洲有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
工银国际证券有限公司
东方证券（香港）有限公司
资本市场中介人 (14)
Merrill Lynch (Asia Pacific) Limited
UBS AG Hong Kong Branch
海通国际证券有限公司
高盛（亚洲）有限责任公司
华泰金融控股（香港）有限公司
农银国际融资有限公司
农银国际证券有限公司
中银国际亚洲有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
香港上海汇丰银行有限公司
工银国际证券有限公司
东方证券（香港）有限公司
// 服務提供商 //
| 角色 | 機構 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
世达国际律师事务所及其联属人士 北京世辉律师事务所 迈普达律师事务所（香港）有限法律责任合伙 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
佳利（香港）律师事务所 汉坤律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 德勤‧关黄陈方会计师行 |
| 行业顾问 | 灼识行业咨询有限公司 |
| 收款银行 |
中国银行（香港）有限公司 交通银行（香港）有限公司 |
// 基石投資者 //
配發結果公告
| # | 投資者名稱 | 認購股份 | 佔發售股份% | 佔總股本% | 鎖定期 | 預計解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 劉強東先生 | 2,034,851,790 | 75.71% | — | 2026-06-10 | 2026-06-10 |
| 2 | JD.com | 1,944,222,154 | 72.34% | — | 2026-06-10 | 2026-06-10 |
| 3 | MaxSmartLimited | 1,944,222,154 | 72.34% | — | 2026-06-10 | 2026-06-10 |
| 4 | M&G投資者 | 46,936,200 | 22.22% | 1.75% | — | — |
| 5 | CPE Investment | 16,565,600 | 7.84% | 0.62% | — | — |
| 6 | 晨曦投資管理 | 11,043,800 | 5.23% | 0.41% | — | — |
// 董事及管理層 //
| 董事會主席 | 劉強東 |
|---|---|
| 公司秘書 | 趙明璟 |
暫無董事數據。
// 主要股東 //
| 主要股東及持股 | JD Industrial Technology Limited持有1,925,608,574股股份，佔全球發售及轉換調整完成後已發行股份的71.65%。JD.com被視為於JD Industrial Technology Limited持有的股份中擁有權益，合共持有1,945,640,594股股份，佔72.39%。 |
|---|
// 配發基準 //
甲組 (小額申購)
| 申請股數 | 申請人數 | 獲配人數 | 期望手數 |
|---|---|---|---|
| 200 | 25,463 | 25,463 | 0.35 |
| 400 | 5,087 | 5,087 | 0.38 |
| 600 | 8,452 | 8,452 | 0.42 |
| 800 | 1,971 | 1,971 | 0.44 |
| 1,000 | 2,614 | 2,614 | 0.44 |
| 1,200 | 1,209 | 1,209 | 0.47 |
| 1,400 | 995 | 995 | 0.48 |
| 1,600 | 919 | 919 | 0.51 |
| 1,800 | 626 | 626 | 0.53 |
| 2,000 | 3,777 | 3,777 | 0.58 |
| 3,000 | 3,785 | 3,785 | 0.73 |
| 4,000 | 1,348 | 1,348 | 0.74 |
| 5,000 | 910 | 910 | 0.74 |
| 6,000 | 1,141 | 1,141 | 0.75 |
| 7,000 | 1,249 | 1,249 | 0.79 |
| 8,000 | 1,100 | 1,100 | 0.87 |
| 9,000 | 975 | 975 | 0.94 |
| 10,000 | 3,479 | 3,479 | 1.00 |
| 20,000 | 1,520 | 1,520 | 1.25 |
| 30,000 | 769 | 769 | 1.75 |
| 40,000 | 541 | 541 | 2.00 |
| 50,000 | 418 | 418 | 2.40 |
| 60,000 | 397 | 397 | 2.76 |
| 70,000 | 282 | 282 | 3.01 |
| 80,000 | 217 | 217 | 3.40 |
| 90,000 | 184 | 184 | 3.73 |
| 100,000 | 1,252 | 1,252 | 4.00 |
| 200,000 | 430 | 430 | 7.00 |
| 300,000 | 405 | 405 | 10.05 |
乙組 (大額申購)
| 申請股數 | 申請人數 | 獲配人數 | 期望手數 |
|---|---|---|---|
| 400,000 | 309 | 309 | 52.00 |
| 500,000 | 104 | 104 | 57.00 |
| 600,000 | 54 | 54 | 59.10 |
| 700,000 | 56 | 56 | 65.10 |
| 800,000 | 24 | 24 | 69.20 |
| 900,000 | 18 | 18 | 71.10 |
| 1,000,000 | 85 | 85 | 76.00 |
| 2,000,000 | 26 | 26 | 119.00 |
| 3,000,000 | 16 | 16 | 162.00 |
| 4,000,000 | 8 | 8 | 206.00 |
| 5,000,000 | 1 | 1 | 250.00 |
| 6,000,000 | 4 | 4 | 291.00 |
| 7,000,000 | 3 | 3 | 336.00 |
| 8,000,000 | 3 | 3 | 380.00 |
| 9,000,000 | 3 | 3 | 423.00 |
| 10,560,400 | 5 | 5 | 491.06 |
發行比例
配發基準
