IPO时间线
券商截止申购
2025-12-18
上午截止
港交所截止招股
2025-12-18
中午12:00截止
券商公布中签 (T-2)
2025-12-19
下午起部分券商陆续公布
暗盘交易 (T-1)
2025-12-22
下午
港交所公布配发 (T-1)
2025-12-22
夜晚
过户处公布配发 (T-1)
2025-12-22
夜晚
上市日 (T)
2025-12-23
首日挂牌交易
公司概览
| 股票名称 | 诺比侃 |
|---|---|
| 股票代码 | 02635 |
| 公司全称 | 诺比侃 |
| 行业 | 人工智能 |
| 主营业务 | 我们主要于中国为铁路运营及电网公司研发及销售监测与检测产品及解决方案，以及其他城市治理解决方案。我们主要提供基于全面的AI行业模型的软硬件一体化解决方案，用于监测、检测和运维等用途。 |
| 上市日期 | 2025-12-23 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 待提取 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中国 四川省 成都市 武侯区 万寿西路282号 附201号2层 |
| 公司地址 (香港) | 香港 铜锣湾 勿地臣街1号 时代广场 2座31楼 |
| 注册地 | 待提取 |
| 上市方式 | 待提取 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | www.nuobikan.com |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2980 1333 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
发售信息
| 发售机制 | 机制B |
|---|---|
| 发售价 | HK$ 80.00 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 50 股 |
| 入场费 | HK$ 4,000 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 招股期间 | 2025-12-15 至 2025-12-18 |
| 全球发售股数 | 3,786,600 股 |
| 香港公开发售股数 (初始) | 378,700 股 (10.0%) |
| 公开发售手数 (初始) | 7,574手 (3,787手, 3,787手) |
| 国际配售股数 (初始) | 3,407,900 股 (90.0%) |
| 发行比例 | ~10.0% |
| 发行后总股本 | 37,866,600 股 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 是 |
| 稳定价格操作人 (绿鞋) | 待提取 |
| 基石占比 | 0% |
| 回拨档位 | 机制B-无回补 |
| 保留重新分配权力 | 否 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 302,928,000 |
申购档位
最小申购单位：1 手。申购金额 ≤ HK$ 5,000,000 为甲组，> HK$ 5,000,000 为乙组。
甲组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 50 | HK$ 4,000 |
| 2 手 | 100 | HK$ 8,000 |
| 3 手 | 150 | HK$ 12,000 |
| 4 手 | 200 | HK$ 16,000 |
| 5 手 | 250 | HK$ 20,000 |
| 6 手 | 300 | HK$ 24,000 |
| 7 手 | 350 | HK$ 28,000 |
| 8 手 | 400 | HK$ 32,000 |
| 9 手 | 450 | HK$ 36,000 |
| 10 手 | 500 | HK$ 40,000 |
| 12 手 | 600 | HK$ 48,000 |
| 14 手 | 700 | HK$ 56,000 |
| 16 手 | 800 | HK$ 64,000 |
| 18 手 | 900 | HK$ 72,000 |
| 20 手 | 1,000 | HK$ 80,000 |
| 30 手 | 1,500 | HK$ 120,000 |
| 40 手 | 2,000 | HK$ 160,000 |
| 50 手 | 2,500 | HK$ 200,000 |
| 60 手 | 3,000 | HK$ 240,000 |
| 70 手 | 3,500 | HK$ 280,000 |
| 80 手 | 4,000 | HK$ 320,000 |
| 90 手 | 4,500 | HK$ 360,000 |
| 100 手 | 5,000 | HK$ 400,000 |
| 120 手 | 6,000 | HK$ 480,000 |
| 140 手 | 7,000 | HK$ 560,000 |
| 160 手 | 8,000 | HK$ 640,000 |
| 180 手 | 9,000 | HK$ 720,000 |
| 200 手 | 10,000 | HK$ 800,000 |
| 400 手 | 20,000 | HK$ 1,600,000 |
| 600 手 | 30,000 | HK$ 2,400,000 |
| 800 手 | 40,000 | HK$ 3,200,000 |
| 1,000 手 | 50,000 | HK$ 4,000,000 |
| 1,200 手 | 60,000 | HK$ 4,800,000 |
乙组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1,400 手 | 70,000 | HK$ 5,600,000 |
| 1,600 手 | 80,000 | HK$ 6,400,000 |
| 1,800 手 | 90,000 | HK$ 7,200,000 |
| 2,000 手 | 100,000 | HK$ 8,000,000 |
| 2,400 手 | 120,000 | HK$ 9,600,000 |
| 2,800 手 | 140,000 | HK$ 11,200,000 |
| 3,200 手 | 160,000 | HK$ 12,800,000 |
| 3,787 手 | 189,350 | HK$ 15,148,000 |
估值与财务
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 3,029,328,000 |
|---|---|
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 待提取 |
| 市盈率 | 不适用（公司处于亏损状态） |
| 盈利情况 | 盈利约人民币115.4百万元 |
| 期末现金结余 | 人民币138,500,000元 |
| 上市成本 | 待提取 |
| 上市成本占募资比例 | 待提取 |
| 首次公开发售前投资总额 | 待提取 |
首日表现
| 首日收盘价 | HK$ 371.0 |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 319.8 |
| 首日涨跌幅 | 363.75% |
| 首日成交量 | 868750.0 |
| 首日成交额 | 224406000.0 |
募集资金用途
| 款项用途 | 1、約40.0%或122.7百萬港元將用于進行及加強核心技術的繼續研究，以鞏固技術能力以及產品及服務功能的基礎； 2、約40.0%或122.7百萬港元將用于建設研發技術中心和新總部基地； 3、約10.0%或30.7百萬港元將用于尋求潛在的戰略投資及收購機會，以實施優化產品及解決方案的長期增長策略，并擴大及╱或滲透覆蓋的終端客戶行業； 4、約10.0%或30.7百萬港元將用作營運資金及一般公司用途。 |
|---|
承销团
独家保荐人 (1)
中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894(独家)
整体协调人 (1)
中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894(独家)
联席全球协调人 (1)
中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894(独家)
服务提供商
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 合规顾问 | 浩德融资有限公司 CE AGH102 |
基石投资者
本股票无基石投资者。
董事及管理层
| 董事会主席 | 廖峪 |
|---|---|
| 公司秘书 | 王丽 |
暂无董事数据。
主要股东
| 主要股东及持股 | 廖先生为控股股东，持有17,427,967股股份（占51.1%），包括其直接持有及通过铁科创智、铁科智能等受控制法团持有的权益，并与唐泰可、林仁辉、苏茂才等一致行动人士共同持有。上海博将通过博将实体持有5,464,660股（占16.0%）。 |
|---|
AI
AI Analysis
Market Sentiment
诺比侃以188.74倍超额认购、11.65%中签率展现出极高热度，最终发售价80港元（无定价区间披露），市场认购情绪火爆。散户中签难度远高于同期新股，彰显资金追逐AI概念的热情。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Tier Analysis
甲尾（申购4万港元）期望中签仅0.1799手，而乙头（申购5万港元）稳获1手，呈现典型的甲尾低效、乙头确定性更高的分布特征。因券商手续费结构各异，乙头综合资金效率可能优于甲尾，但实际成本需自行测算。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Demographics
持有人群中内地参与率达67%，反映南下资金对AI标的偏好主导该股；男性占比62.7%、平均年龄43.2岁，显示申购群体以中年男性为主，风险偏好较高。地域集中度未披露，但内地高占比暗示粤籍投资者可能占先。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Offering Structure
Subscription Tiers
IPO Timeline
