// 公司概览 //
| 股票名称 | 精锋医疗－Ｂ |
|---|---|
| 股票代码 | 02675 |
| 公司全称 | 精锋医疗－Ｂ |
| 行业 | 醫療健康 |
| 主营业务 | 我們是醫療器械行業的先進手術機器人公司，致力於設計、開發及製造手術機器人。我們擁有三款涵蓋處於不同研發階段的不同型號的產品及在研產品，以把握手術機器人的市場潛力，包括用於微創手術的多孔腔鏡手術機器人及單孔腔鏡手術機器人以及用於無創手術的自然腔道手術機器人。 |
| 上市日期 | 2026-01-08 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 18A生物科技 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中國深圳市 龍崗區 寶龍街道 智慧家園二期 2B棟1901室 |
| 公司地址 (香港) | 香港銅鑼灣 希慎道33號 利園一期 19樓1918室 |
| 注册地 | 暂无数据 |
| 上市方式 | 暂无数据 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | www.edgemed.cn |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2980 1333 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
// 发售信息 //
| 发售机制 | 机制B |
|---|---|
| 回拨档位 | 机制B不设回拨，公开发售占比维持10.0% |
| 招股期间 | 2025-12-30 至 2026-01-05 |
| 发售价 | HK$ 43.24 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 100 股 |
| 入场费 | HK$ 4,324 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 全球发售股数 | 27,722,200 |
| 香港公开发售股数 | 2,772,300 (10.0%) |
| 国际配售股数 | — (0.0%) |
| 发行比例 | ~7.15% |
| 发行后总股本 | 387,722,200 股 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 1,198,707,928 |
| 公开发售募资额 | HK$ 119,874,252 (10.0%) |
| 超额认购倍数 | 1,091.9x |
| 有效申请数目 | 196,179 |
| 受理申请数目 | 19,967 |
| 重新分配 | 否 |
| 集资总额 | HK$ 119,874,252 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 是 |
| 最终公开发售占比 | 10.0% |
// 估值与财务 //
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 16,765,107,928 |
|---|---|
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 暂无数据 |
| 市盈率 | 不適用（公司處於虧損狀態） |
| 盈利情况 | 虧損人民幣218.5百萬元 |
| 期末现金结余 | 人民币35,500,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 82,100,000 |
| 上市成本占募资比例 | 暂无数据 |
| 首次公开发售前投资总额 | 暂无数据 |
// 首日表现
| 首日收盘价 | 加载中... |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 59.0 |
| 首日涨跌幅 | 30.90% |
| 首日成交量 | 12674000.0 |
| 首日成交额 | 709649000.0 |
// K线图 //
加载中...
// 募集资金用途
| 款项用途 | 1、約23.0%（即256.8百萬港元）為精鋒多孔腔鏡手術機器人進行中和規劃中的研發提供資金； 2、約19.0%（即212.2百萬港元）為精鋒單孔腔鏡手術機器人進行中和規劃中的研發提供資金； 3、約20.0%（即223.3百萬港元）為核心產品的商業化提供資金； 4、約10.0%（即111.7百萬港元）將用于擴大產能； 5、約8.0%（即89.3百萬港元）將分配至其他產品和在研產品； 6、約10.0%（即111.7百萬港元）將用于手術機器人行業及相關領域的潛在策略收購、投資或合作； 7、約10.0%（即111.7百萬港元）將用于營運資金及一般企業用途。 |
|---|
// 承销团 //
联席保荐人 (2)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发融资（香港）有限公司
保荐人兼整体协调人 (2)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
整体协调人 (4)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
中信里昂证券有限公司
联席全球协调人 (5)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
联席账簿管理人 (5)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
联席牵头经办人 (5)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
资本市场中介人 (5)
摩根士丹利亚洲有限公司
广发证券（香港）经纪有限公司
中国国际金融香港证券有限公司
中信里昂证券有限公司
民银证券有限公司
// 服务提供商 //
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
佳利（香港）律师事务所 竞天公诚律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
高伟绅律师事务所 北京市通商律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 毕马威会计师事务所 |
| 行业顾问 | 弗若斯特沙利文（北京）咨询有限公司上海分公司 |
| 合规顾问 | 新百利融资有限公司 |
| 收款银行 |
招商永隆银行有限公司 创兴银行有限公司 |
// 基石投资者 //
配发结果公告
| # | 投资者名称 | 认购股份 | 占发售股份% | 占总股本% | 锁定期 | 预计解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Abu Dhabi Investment Authority | 2,699,000 | 9.74% | 0.70% | — | — |
| 2 | UBS Asset Management (Singapore) Ltd.附註3 | 1,799,300 | 6.49% | 0.46% | — | — |
| 3 | OrbiMed Genesis Master Fund, L.P.附註4 | 1,799,300 | 6.49% | 0.46% | — | — |
| 4 | Huang River Investment Limited | 899,600 | 3.25% | 0.23% | — | — |
| 5 | LYFE Capital Fund IV (Dragon), L.P.附註5 | 899,600 | 3.25% | 0.23% | — | — |
| 6 | 華夏基金（香港）有限公司附註7 | 899,600 | 3.25% | 0.23% | — | — |
| 7 | China Alpha Fund Management (HK) Ltd | 899,600 | 3.25% | 0.23% | — | — |
| 8 | LYFE Capital Fund IV (Dragon), L.P. | 899,600 | 3.25% | 0.23% | — | — |
| 9 | Sage Partners Master Fund附註8 | 539,800 | 1.95% | 0.14% | — | — |
| 10 | 盤京港景投資基金 | 539,800 | 1.95% | 0.14% | — | — |
| 11 | Infini Global Master Fund | 539,800 | 1.95% | 0.14% | — | — |
// 董事及管理层 //
| 董事会主席 | 王建辰 |
|---|---|
| 公司秘书 | 吳夢媛 |
執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 王建辰 | — | 執行董事 |
| 2 | 高元倩 | — | 執行董事 |
| 3 | 吴梦媛 | — | 執行董事 |
非執行董事 (3)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 盛利 | — | 非執行董事 |
| 2 | 陈刚 | — | 非執行董事 |
| 3 | 邱翔 | — | 非執行董事 |
獨立非執行董事 (6)
| # | 姓名 | 英文名 | 类别 |
|---|---|---|---|
| 1 | 杨帆 | — | 獨立非執行董事 |
| 2 | 张国光 | — | 獨立非執行董事 |
| 3 | 刘英杰 | — | 獨立非執行董事 |
| 4 | 叶国强 | — | 獨立非執行董事 |
| 5 | 张相平 | — | 獨立非執行董事 |
| 6 | 林民才 | — | 獨立非執行董事 |
// 主要股东 //
| 主要股东及持股 | 王博士（通過協力創峰）持有約12.09%非上市股份及31.22%H股；高博士（配偶權益）持有相同比例；協力創峰持有2.76%H股；Guadalupe Peak Limited持有1.22%非上市股份及3.67%H股；成都明晟持有4.51%H股；中恒匯金持有4.22%H股；健稜投資持有2.72%H股；心健投資持有2.16%H股；Intelligent Spark持有1.11%非上市股份及2.59%H股；Spark Plug持有0.62%H股；蘇州君聯持有0.18%非上市股份及3.04%H股；社保基金持有0.07%非上市股份及1.18%H股。 |
|---|
// 配发基准 //
甲组 (小额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 100 | 91,082 | 456 | 0.01 |
| 200 | 28,073 | 242 | 0.01 |
| 300 | 3,955 | 47 | 0.01 |
| 400 | 1,934 | 29 | 0.01 |
| 500 | 2,746 | 49 | 0.02 |
| 600 | 1,206 | 25 | 0.02 |
| 700 | 957 | 22 | 0.02 |
| 800 | 1,046 | 27 | 0.03 |
| 900 | 771 | 22 | 0.03 |
| 1,000 | 17,714 | 532 | 0.03 |
| 1,500 | 2,607 | 108 | 0.04 |
| 2,000 | 4,622 | 238 | 0.05 |
| 2,500 | 2,431 | 149 | 0.06 |
| 3,000 | 1,627 | 115 | 0.07 |
| 3,500 | 894 | 72 | 0.08 |
| 4,000 | 1,004 | 89 | 0.09 |
| 4,500 | 811 | 79 | 0.10 |
| 5,000 | 1,853 | 195 | 0.10 |
| 6,000 | 1,167 | 142 | 0.12 |
| 7,000 | 947 | 130 | 0.14 |
| 8,000 | 872 | 132 | 0.15 |
| 9,000 | 686 | 114 | 0.16 |
| 10,000 | 5,686 | 1,024 | 0.18 |
| 20,000 | 3,901 | 1,205 | 0.30 |
| 30,000 | 2,405 | 1,019 | 0.42 |
| 40,000 | 1,268 | 672 | 0.52 |
| 50,000 | 1,324 | 835 | 0.65 |
| 60,000 | 797 | 579 | 0.72 |
| 70,000 | 686 | 562 | 0.84 |
| 80,000 | 557 | 507 | 0.88 |
| 90,000 | 455 | 455 | 0.99 |
| 100,000 | 3,693 | 297 | 1.10 |
乙组 (大额申购)
| 申请股数 | 申请人数 | 获配人数 | 期望手数 |
|---|---|---|---|
| 200,000 | 4,438 | 3,551 | 1.80 |
| 300,000 | 769 | 165 | 2.10 |
| 400,000 | 315 | 178 | 2.40 |
| 500,000 | 209 | 183 | 3.00 |
| 600,000 | 113 | 113 | 3.00 |
| 700,000 | 85 | 26 | 3.50 |
| 800,000 | 66 | 45 | 4.00 |
| 900,000 | 30 | 25 | 3.60 |
| 1,000,000 | 92 | 92 | 4.00 |
| 1,386,100 | 285 | 274 | 5.54 |
配发基准
