// Company Overview //
| Stock Name | 海伟股份 |
|---|---|
| Stock Code | 09609 |
| Company Full Name | 海伟股份 |
| Industry | 工業製造 |
| Principal Activities | 我們是中國第二大的電容器薄膜製造商，主要生產及銷售電容器基膜及金屬化膜，產品為薄膜電容器的關鍵組成部分，終端應用包括新能源汽車、新能源電力系統、工業設備及家用電器。 |
| Listing Date | 2025-11-28 |
| Listing Rules Era | New Rules (after Aug 2025) |
| Listing Rules Chapter | No data |
| Weighted Voting Rights (WVR) | No |
| Registered Address (Mainland China) | 中國 河北省 衡水市 景縣經濟技術開發區 |
| Business Address (Hong Kong) | 香港 灣仔 皇后大道東248 號 大新金融中心40 樓 |
| Place of Incorporation | No data |
| Listing Method | No data |
| Listing Board | Main Board |
| Website | haiwei.net |
| Share Registrar | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| Registrar Contact | (852)2980 1333 |
| A-Share/US Dual Listing | No |
// Offering Information //
| Offering Mechanism | 机制B |
|---|---|
| Clawback Tiers | 机制B不设回拨，公开发售占比维持10.0% |
| Offer Period | 2025-11-20 to 2025-11-25 |
| Offer Price | HK$ 14.28 / shares |
| Offer Price Range | Final offer price only, no range |
| Lot Size | 200 shares |
| Entry Threshold | HK$ 2,856 |
| Par Value | RMB 1.0 / shares |
| Global Offering Shares | 35,456,000 |
| HK Public Offering Shares | 3,545,600 (10.0%) |
| International Placing Shares | — (0.0%) |
| Offer Ratio | ~22.94% |
| Total Shares Post-IPO | 154,543,287 shares |
| Total Global Offering Size | HK$ 506,311,680 |
| Public Offering Size | HK$ 50,631,168 (10.0%) |
| Oversubscription Multiple | 5,426.3x |
| Valid Applications | 165,803 |
| Accepted Applications | 17,728 |
| Reallocation | No |
| Total Funds Raised | HK$ 50,631,168 |
| Greenshoe (Over-allotment Option) | Yes |
| Final Public Offering Share | 10.0% |
// Valuation & Financials //
| Market Cap (at Offer Price) | HK$ 2,206,878,138 |
|---|---|
| Pre-IPO Valuation (Last Round) | No data |
| P/E Ratio | 不適用（公司處於虧損狀態） |
| Profit/Loss Status | 盈利約人民幣82.0百萬元（2024年） |
| Period-End Cash Balance | 人民币204,200,000元 |
| Listing Expenses | ~HK$ 54,550,000 |
| Listing Expenses / Funds Raised | No data |
| Total Pre-IPO Investment | No data |
// First Day Performance
| First Day Close | Loading... |
|---|---|
| First Day Open | HK$ 13.5 |
| First Day Change | -22.97% |
| First Day Volume | 16128800.0 |
| First Day Turnover | 220688000.0 |
// Price Chart //
Loading...
// Use of Proceeds
| Use of Proceeds | 1、約82.0%或318.9百萬港元（相當于約人民幣290.7百萬元）預期將用于進一步擴大產能； 2、約5.0%或19.4百萬港元（相當于約人民幣17.7百萬元）預期將用于提升研發能力； 3、約3.0%或11.7百萬港元（相當于約人民幣10.6百萬元）預期將用于銷售及營銷活動； 4、約10.0%或38.9百萬港元（相當于約人民幣35.4百萬元）預期將用作營運資金及用于其他一般企業用途。 |
|---|
// Underwriting Syndicate //
独家保荐人 (1)
中国国际金融香港证券有限公司(sole)
整体协调人 (3)
中国国际金融香港证券有限公司(sole)
中信建投（国际）融资有限公司
中信里昂证券有限公司
联席全球协调人 (6)
中国国际金融香港证券有限公司
中信建投（国际）融资有限公司
中信里昂证券有限公司
建银国际金融有限公司
中银国际亚洲有限公司
汇智国际金融控股有限公司
联席账簿管理人 (8)
中国国际金融香港证券有限公司
中信建投（国际）融资有限公司
中信里昂证券有限公司
建银国际金融有限公司
中银国际亚洲有限公司
汇智国际金融控股有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
利弗莫尔证券有限公司
联席牵头经办人 (8)
中国国际金融香港证券有限公司
中信建投（国际）融资有限公司
中信里昂证券有限公司
建银国际金融有限公司
中银国际亚洲有限公司
汇智国际金融控股有限公司
富途证券国际（香港）有限公司
利弗莫尔证券有限公司
资本市场中介人 (8)
中国国际金融香港证券有限公司
中信建投（国际）融资有限公司
中信里昂证券有限公司
建银国际金融有限公司
中银国际亚洲有限公司
汇智国际金融控股有限公司
富途证券国际( 香港) 有限公司
利弗莫尔证券有限公司
// Service Providers //
| Role | Institution |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
普衡律师事务所（香港）有限法律责任合伙 中伦律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
竞天公诚律师事务所有限法律责任合伙 通商律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 德勤•关黄陈方会计师行 |
| 行业顾问 | 灼识企业管理咨询（上海）有限公司 |
| 收款银行 |
中国建设银行（亚洲）股份有限公司 中国银行（香港）有限公司 |
// Cornerstone Investors //
Allotment Results Announcement
| # | Investor Name | Shares Subscribed | % of Offer Shares | % of Total Shares | Lock-up Period | Est. Unlock Date |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 匯興麗海有限公司（「匯興麗海」或 | 15,129,000 | 42.67% | 9.51% | — | — |
| 2 | 匯興麗海 | 15,129,000 | 23.46% | 9.51% | 2026-05-27 | 2026-05-27 |
// Directors & Management //
| Chairman | 宋文蘭 |
|---|---|
| Company Secretary | 盛智宣 |
No director data available.
// Major Shareholders //
| Major Shareholders & Holdings | 宋文蘭先生（直接及通過海偉財務、昌瑞諮詢、嘉科諮詢）持有約61.74%股份（全球發售完成後），為控股股東。 |
|---|
// Allotment Benchmarks //
Pool A (Small Subscriptions)
| Shares Applied | Applicants | Allottees | Expected Lots |
|---|---|---|---|
| 200 | 36,611 | 367 | 0.01 |
| 400 | 8,069 | 113 | 0.01 |
| 600 | 29,256 | 493 | 0.02 |
| 800 | 3,733 | 73 | 0.02 |
| 1,000 | 4,439 | 96 | 0.02 |
| 1,200 | 2,223 | 53 | 0.02 |
| 1,400 | 2,009 | 51 | 0.03 |
| 1,600 | 1,521 | 41 | 0.03 |
| 1,800 | 1,171 | 34 | 0.03 |
| 2,000 | 7,600 | 227 | 0.03 |
| 3,000 | 6,442 | 233 | 0.04 |
| 4,000 | 2,672 | 111 | 0.04 |
| 5,000 | 1,872 | 87 | 0.05 |
| 6,000 | 2,166 | 109 | 0.05 |
| 7,000 | 1,748 | 95 | 0.06 |
| 8,000 | 1,077 | 63 | 0.06 |
| 9,000 | 870 | 54 | 0.06 |
| 10,000 | 5,444 | 349 | 0.07 |
| 20,000 | 3,816 | 340 | 0.09 |
| 30,000 | 2,798 | 302 | 0.11 |
| 40,000 | 2,249 | 279 | 0.12 |
| 50,000 | 1,788 | 246 | 0.15 |
| 60,000 | 1,536 | 231 | 0.15 |
| 70,000 | 1,691 | 273 | 0.17 |
| 80,000 | 1,223 | 211 | 0.16 |
| 90,000 | 991 | 181 | 0.18 |
| 100,000 | 6,001 | 1,147 | 0.20 |
| 200,000 | 4,474 | 1,188 | 0.30 |
| 300,000 | 5,645 | 1,817 | 0.30 |
Pool B (Large Subscriptions)
| Shares Applied | Applicants | Allottees | Expected Lots |
|---|---|---|---|
| 400,000 | 4,233 | 2,540 | 0.60 |
| 500,000 | 1,481 | 891 | 0.50 |
| 600,000 | 1,229 | 741 | 0.60 |
| 700,000 | 864 | 522 | 0.70 |
| 800,000 | 737 | 446 | 0.80 |
| 900,000 | 508 | 308 | 0.45 |
| 1,000,000 | 981 | 595 | 0.50 |
| 1,200,000 | 997 | 606 | 0.60 |
| 1,541,600 | 3,638 | 2,215 | 0.77 |
Allotment Benchmarks
