華健未來－Ｂ 06132 Stock Information

// Company Overview //

Stock Name	華健未來－Ｂ
Stock Code	06132
Company Full Name	華健未來－Ｂ
Industry	生物醫藥
Principal Activities	一家臨床階段生物科技公司，專注於自身免疫、代謝及腫瘤學疾病的小分子藥物研發。擁有三項核心產品：HJ787（TYK2抑制劑，用於AD、AV等）、HJ178（GLP-1/GIP，用於2型糖尿病及肥胖）及HJ891（KRAS G12C抑制劑，用於NSCLC）。
Listing Date	2026-06-23
Listing Rules Era
Listing Rules Chapter	18A生物科技
Weighted Voting Rights (WVR)	No
Registered Address (Mainland China)	中國成都市溫江區永寧鎮八一路北段18號4號樓1單元5層501號
Business Address (Hong Kong)	香港灣仔皇后大道東248號大新金融中心40樓
Place of Incorporation	中國
Listing Method	全球發售
Listing Board	Main Board
Website	hj3h.com
Share Registrar	香港中央證券登記有限公司 (Computershare Hong Kong Investor Services Limited)
Registrar Contact	No data
A-Share/US Dual Listing	No

// Offering Information //

Offering Mechanism	机制B
Clawback Tiers	No data
Offer Period	2026-06-12 to 2026-06-17
Offer Price	HK$ 81.80 / shares
Offer Price Range	Final offer price only, no range
Lot Size	100 shares
Entry Threshold	HK$ 8,180
Par Value	RMB 1.0 / shares
Global Offering Shares	13,600,000
HK Public Offering Shares	1,360,000 (10.0%)
International Placing Shares	— (0.0%)
Offer Ratio	No data
Total Shares Post-IPO	73,599,605 shares
Total Global Offering Size	HK$ 1,112,480,000
Public Offering Size	HK$ 111,248,000 (10.0%)
Oversubscription Multiple	2,007.6x
Valid Applications	173,284
Accepted Applications	—
Reallocation	No
Greenshoe (Over-allotment Option)	Yes

// Valuation & Financials //

Market Cap (at Offer Price)	HK$ 6,020,447,689
Pre-IPO Valuation (Last Round)	No data
P/E Ratio	不適用（公司處於虧損狀態）
Profit/Loss Status	虧損約人民幣135.1百萬元
Period-End Cash Balance	No data
Listing Expenses	~HK$ 111,400,000
Listing Expenses / Funds Raised	~10.01%
Total Pre-IPO Investment	No data

// First Day Performance

First Day Close	Loading...

// Price Chart //

// Use of Proceeds

Use of Proceeds	約80.6%用於核心產品及管線產品的臨床開發，約9.4%用於提升研發平台，約5.0%用於建立商業化團隊，約5.0%用於一般營運資金。

// Underwriting Syndicate //

独家保荐人 (1)

中信证券（香港）有限公司(sole)

保荐人兼整体协调人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

整体协调人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

联席全球协调人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

联席账簿管理人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

联席牵头经办人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

资本市场中介人 (1)

中信里昂证券有限公司(sole)

// Service Providers //

Role	Institution
本公司法律顾问	盛德律师事务所君合律师事务所上海市海华永泰律师事务所
保荐人/包销商法律顾问	史密夫斐尔凯迈律师事务所竞天公诚律师事务所
核数师兼申报会计师	德勤• 关黄陈方会计师行
行业顾问	灼识企业管理咨询（上海）有限公司
收款银行	招商永隆银行有限公司中国工商银行（亚洲）有限公司

// Cornerstone Investors // Allotment Results Announcement

#	Investor Name	Shares Subscribed	% of Offer Shares	% of Total Shares	Lock-up Period	Est. Unlock Date
1	國投(上海)科技成果轉化創業	5,520,100	7.50%	—	2027-06-22	2027-06-22
2	蘇州君聯欣康創業投資合夥企	4,246,253	5.77%	—	2027-06-22	2027-06-22
3	凱博未來有限公司 (「凱	2,395,400	17.61%	3.25%	—	—
4	睿遠基金	2,395,400	3.25%	—	2026-12-22	2026-12-22
5	凱博	2,395,400	3.25%	—	2026-12-22	2026-12-22
6	重慶市江津區私募股權投資基	2,222,218	3.02%	—	2027-06-22	2027-06-22
7	重慶市成渝團結湖戰略性新興	1,777,751	2.42%	—	2027-06-22	2027-06-22
8	寧波懷格銳信創業投資合夥企	1,617,322	2.20%	—	2027-06-22	2027-06-22
9	上海君實生物醫藥科技股份有	1,261,749	1.71%	—	2027-06-22	2027-06-22
10	成都沛坤菁蓉創業投資合夥企	1,204,357	1.64%	—	2027-06-22	2027-06-22
11	安義瑞吉三期創業投資合夥企	1,032,356	1.40%	—	2027-06-22	2027-06-22
12	四川省科技成果轉化股權投資	946,326	1.29%	—	2027-06-22	2027-06-22
13	廈門建發新興產業股權投資貳	876,544	1.19%	—	2027-06-22	2027-06-22
14	張乃燁	876,544	1.19%	—	2027-06-22	2027-06-22
15	合肥興泰慧科創業投資合夥企	666,671	0.91%	—	2027-06-22	2027-06-22
16	安義瑞吉十期創業投資合夥企	666,662	0.91%	—	2027-06-22	2027-06-22
17	蘇州元聚帆茂投資合夥企業(有	606,591	0.82%	—	2027-06-22	2027-06-22
18	成都春壘星溟科技創業投資合	499,997	0.68%	—	2027-06-22	2027-06-22
19	LBC HK Opportunity Fund	479,000	3.52%	0.65%	—	—
20	LBCHK	479,000	0.65%	—	2026-12-22	2026-12-22
21	無錫潤元生物醫藥創業投資合	444,467	0.60%	—	2027-06-22	2027-06-22
22	福州華策新明醫藥投資合夥企	444,442	0.60%	—	2027-06-22	2027-06-22
23	合肥市包河區領航創業投資基	444,442	0.60%	—	2027-06-22	2027-06-22
24	Sage Partners Master Fund	383,200	2.82%	0.52%	—	—
25	SagePartners	383,200	0.52%	—	2026-12-22	2026-12-22
26	盤京港景投資基金 (「盤京基	287,400	2.11%	0.39%	—	—
27	泰康人壽保險有限責任公司	287,400	2.11%	0.39%	—	—
28	盤京基金	287,400	0.39%	—	2026-12-22	2026-12-22
29	泰康人壽	287,400	0.39%	—	2026-12-22	2026-12-22
30	本管理有限公司承配人	213,000	1.57%	0.29%	—	—
31	寧波懷格健康投資管理合夥企	103,212	0.14%	—	2027-06-22	2027-06-22
32	億盛亞太有限公司現有股東的緊密	96,800	0.71%	0.13%	—	—
33	成都沛坤宋富科技合夥企業(有	48,158	0.07%	—	2027-06-22	2027-06-22

// Directors & Management //

Chairman	姬建新
Company Secretary	張菁潔、馬詠儀

執行董事 (4)

#	Name	English Name	Type
1	姬建新	—	執行董事
2	杨翔宇	—	執行董事
3	吴振	—	執行董事
4	张瑶	—	執行董事

非執行董事 (4)

#	Name	English Name	Type
1	耿学莉	—	非執行董事
2	杜江波	—	非執行董事
3	王俊峰	—	非執行董事
4	张志勇	—	非執行董事

獨立非執行董事 (6)

#	Name	English Name	Type
1	姜和	—	獨立非執行董事
2	林芳竹	—	獨立非執行董事
3	刘哲	—	獨立非執行董事
4	唐高嘉	—	獨立非執行董事
5	汪丽群	—	獨立非執行董事
6	郭琦	—	獨立非執行董事

// Major Shareholders //

Major Shareholders & Holdings	控股股東為姬建新博士、成都聞韶及蘇州積石堂，合共持有約46.87%股份；其他主要股東包括國投上海（7.50%）、君聯欣康（5.77%）、華達私募股權（5.43%）。

// Allotment Benchmarks //

Pool A (Small Subscriptions)

Shares Applied	Applicants	Allottees	Expected Lots
100	81,913	1,638	0.02
200	8,450	215	0.03
300	4,357	128	0.03
400	2,851	93	0.03
500	3,371	118	0.03
600	12,470	467	0.04
700	1,814	72	0.04
800	1,076	45	0.04
900	874	38	0.04
1,000	8,505	381	0.05
1,500	2,514	130	0.05
2,000	2,125	121	0.06
2,500	1,454	90	0.06
3,000	1,418	93	0.07
3,500	1,009	70	0.07
4,000	1,259	92	0.07
4,500	920	70	0.08
5,000	1,991	157	0.08
6,000	1,587	133	0.08
7,000	1,367	121	0.09
8,000	1,191	111	0.10
9,000	942	91	0.10
10,000	5,288	531	0.10
20,000	3,418	438	0.12
30,000	2,480	366	0.15
40,000	1,710	279	0.16
50,000	1,387	245	0.20
60,000	2,484	467	0.18

Pool B (Large Subscriptions)

Shares Applied	Applicants	Allottees	Expected Lots
70,000	4,235	1,503	0.35
80,000	1,293	493	0.40
90,000	748	304	0.45
100,000	2,337	1,007	0.40
150,000	1,188	638	0.60
200,000	836	526	0.60
250,000	511	363	0.75
300,000	360	282	0.90
350,000	203	173	0.70
400,000	206	189	0.80
450,000	109	107	0.90
500,000	204	7	1.00
600,000	137	20	1.20
680,000	692	155	1.36

Allotment Benchmarks

華健未來－Ｂ 06132Stock Information