兆易创新 03986 Stock Information

// Company Overview //

Stock Name	兆易创新
Stock Code	03986
Company Full Name	兆易创新
Industry	半导体
Principal Activities	我們是一家多元芯片的集成電路設計公司，為客戶提供包括Flash、利基型DRAM、MCU、模擬芯片及傳感器芯片等多樣化芯片產品，可用於消費電子、汽車、工業應用（如工業自動化、儲能及電池管理）、PC及服務器、物聯網、網絡通信等領域，滿足客戶各種需求，以及包括相應算法、軟件在內的一整套系統及解決方案。
Listing Date	2026-01-13
Listing Rules Era	New Rules (after Aug 2025)
Listing Rules Chapter	No data
Weighted Voting Rights (WVR)	No
Registered Address (Mainland China)	中國北京市海淀區豐豪東路9號院 8號樓1至5層101室
Business Address (Hong Kong)	香港銅鑼灣希慎道33號利園一期 19樓1915室
Place of Incorporation	No data
Listing Method	No data
Listing Board	Main Board
Website	www.gigadevice.com
Share Registrar	卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited)
Registrar Contact	(852)2980 1333
A-Share/US Dual Listing	Yes (A股)

// Offering Information //

Offering Mechanism	机制B
Clawback Tiers	机制B不设回拨，公开发售占比维持10.0%
Offer Period	2025-12-31 to 2026-01-08
Offer Price	HK$ 162.00 / shares
Offer Price Range	Final offer price only, no range
Lot Size	100 shares
Entry Threshold	HK$ 16,200
Par Value	RMB 1.0 / shares
Global Offering Shares	28,915,800
HK Public Offering Shares	2,891,600 (10.0%)
International Placing Shares	26,024,200 (90.0%)
Offer Ratio	~4.15%
Total Shares Post-IPO	696,765,151 shares
Total Global Offering Size	HK$ 4,684,359,600
Public Offering Size	HK$ 468,439,200 (10.0%)
Oversubscription Multiple	542.2x
Valid Applications	148,419
Accepted Applications	25,871
Reallocation	No
Total Funds Raised	HK$ 468,439,200
Greenshoe (Over-allotment Option)	Yes
Final Public Offering Share	10.0%

// Valuation & Financials //

Market Cap (at Offer Price)	HK$ 112,875,954,462
Pre-IPO Valuation (Last Round)	No data
P/E Ratio	不适用（公司处于亏损状态）
Profit/Loss Status	盈利约人民币1,100.9百万元
Period-End Cash Balance	人民币7,863,100,000元
Listing Expenses	~HK$ 69,960,000
Listing Expenses / Funds Raised	No data
Total Pre-IPO Investment	No data

// First Day Performance

First Day Close	Loading...
First Day Open	HK$ 235.0
First Day Change	37.53%
First Day Volume	10434000.0
First Day Turnover	2393990000.0

// Price Chart //

// Use of Proceeds

Use of Proceeds	1、約40.0%或1,672.3百萬港元將用于持續提升我們的研發能力； 2、約35.0%或1,463.2百萬港元將用于戰略性行業相關投資及收購； 3、約9.0%或376.3百萬港元將用于我們的全球戰略擴張及加強我們的全球影響力； 4、約6.0%或250.8百萬港元將用于提高營運效率； 5、約10.0%或418.1百萬港元將用于營運資金及其他一般企業用途。

Use of Proceeds

1、約40.0%或1,672.3百萬港元將用于持續提升我們的研發能力； 2、約35.0%或1,463.2百萬港元將用于戰略性行業相關投資及收購； 3、約9.0%或376.3百萬港元將用于我們的全球戰略擴張及加強我們的全球影響力； 4、約6.0%或250.8百萬港元將用于提高營運效率； 5、約10.0%或418.1百萬港元將用于營運資金及其他一般企業用途。

// Underwriting Syndicate //

联席保荐人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

保荐人兼整体协调人 (1)

华泰金融控股（香港）有限公司

整体协调人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

联席全球协调人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

联席账簿管理人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

联席牵头经办人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

资本市场中介人 (2)

中国国际金融香港证券有限公司华泰金融控股（香港）有限公司

// Service Providers //

Role	Institution
本公司法律顾问	富而德律师事务所金杜律师事务所 DLA Piper Singapore Pte. Ltd.
保荐人/包销商法律顾问	高伟绅律师行中伦律师事务所
核数师兼申报会计师	毕马威会计师事务所
行业顾问	弗若斯特沙利文（北京）咨询有限公司上海分公司
收款银行	招商永隆银行有限公司

// Cornerstone Investors // Allotment Results Announcement

#	Investor Name	Shares Subscribed	% of Offer Shares	% of Total Shares	Lock-up Period	Est. Unlock Date
1	本投資（就景林場	1,426,500	4.93%	0.20%	2026-07-12	2026-07-12
2	Strategy Investment	1,200,700	4.15%	0.17%	—	—
3	DAMSIMF	1,200,700	4.15%	0.17%	2026-07-12	2026-07-12
4	源峰基金管理有限公	1,035,000	3.58%	0.15%	—	—
5	CPE	1,035,000	3.58%	0.15%	2026-07-12	2026-07-12
6	奇點資產管理有限公	960,600	3.32%	0.14%	—	—
7	奇點資產	960,600	3.32%	0.14%	2026-07-12	2026-07-12
8	Metazone	960,600	3.32%	0.14%	2026-07-12	2026-07-12
9	資有限公司（「華泰	886,100	3.06%	0.13%	—	—
10	本投資（就源峰基	886,100	3.06%	0.13%	2026-07-12	2026-07-12
11	天進貿易有限公司	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
12	港）有限公司	480,300	1.66%	0.07%	—	—
13	有限公司（「GBAD	480,300	1.66%	0.07%	—	—
14	3WFund	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
15	GreenBetter	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
16	新華資產管理	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
17	泰康人壽	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
18	SummitRidge	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
19	工銀理財	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
20	GBAD基金管理	480,300	1.66%	0.07%	2026-07-12	2026-07-12
21	Opportunities Fund	240,100	0.83%	0.03%	—	—
22	WindSabre	240,100	0.83%	0.03%	2026-07-12	2026-07-12

// Directors & Management //

Chairman	朱一明
Company Secretary	董靈燕

執行董事 (3)

#	Name	English Name	Type
1	朱一明	—	執行董事
2	何卫	—	執行董事
3	胡洪	—	執行董事

非執行董事 (1)

#	Name	English Name	Type
1	文恬	—	非執行董事

獨立非執行董事 (5)

#	Name	English Name	Type
1	周海涛	—	獨立非執行董事
2	钱鹤	—	獨立非執行董事
3	杨小雯	—	獨立非執行董事
4	陈洁	—	獨立非執行董事
5	郑晓东	—	獨立非執行董事

// Major Shareholders //

Major Shareholders & Holdings	截至最後實際可行日期，本公司的主要股東包括朱一明先生（持有約6.58%的A股）、香港贏富得有限公司（持有約19.91%的A股）及其他A股股東（合計持有約77.87%的A股）。緊隨全球發售完成後（假設發售量調整權及超額配股權均未獲行使），朱一明先生持股比例約為6.75%，香港贏富得有限公司持股比例約為19.14%，其他A股股東持股比例約為74.96%，H股股東持股比例約為4.15%。

Major Shareholders & Holdings

截至最後實際可行日期，本公司的主要股東包括朱一明先生（持有約6.58%的A股）、香港贏富得有限公司（持有約19.91%的A股）及其他A股股東（合計持有約77.87%的A股）。緊隨全球發售完成後（假設發售量調整權及超額配股權均未獲行使），朱一明先生持股比例約為6.75%，香港贏富得有限公司持股比例約為19.14%，其他A股股東持股比例約為74.96%，H股股東持股比例約為4.15%。

// Allotment Benchmarks //

Pool A (Small Subscriptions)

Shares Applied	Applicants	Allottees	Expected Lots
100	48,658	974	0.02
200	8,274	249	0.03
300	15,497	596	0.04
400	2,758	127	0.05
500	3,235	171	0.05
600	3,654	216	0.06
700	1,898	123	0.07
800	1,546	109	0.07
900	1,312	99	0.08
1,000	8,663	694	0.08
1,500	4,161	425	0.10
2,000	3,487	419	0.12
2,500	2,206	304	0.14
3,000	2,520	386	0.15
3,500	1,814	305	0.17
4,000	1,648	297	0.18
4,500	1,275	253	0.20
5,000	2,667	561	0.21
6,000	2,112	482	0.23
7,000	1,643	415	0.25
8,000	1,260	353	0.28
9,000	1,116	342	0.31
10,000	6,372	2,040	0.32
20,000	4,056	1,947	0.48
30,000	3,895	2,571	0.66

Pool B (Large Subscriptions)

Shares Applied	Applicants	Allottees	Expected Lots
40,000	5,709	4,568	0.80
50,000	1,573	1,435	0.90
60,000	1,013	1,013	1.02
70,000	760	74	1.12
80,000	504	101	1.20
90,000	356	100	1.26
100,000	1,574	536	1.30
200,000	538	538	2.00
300,000	236	130	2.70
400,000	93	86	2.80
500,000	69	69	3.00
600,000	50	34	3.60
700,000	26	26	4.20
800,000	34	11	4.00
900,000	15	6	4.50
1,000,000	26	13	5.00
1,200,000	34	34	4.80
1,445,800	82	82	5.78

Offer Ratio

Allotment Benchmarks

兆易创新 03986Stock Information